提高風(fēng)險(xiǎn)投資企業(yè)財(cái)務(wù)管理水平的策略

申請免費(fèi)試用、咨詢電話：400-8352-114

 　　風(fēng)險(xiǎn)投資是一種新型的投資方式，它將科技與金融相結(jié)合，具有高風(fēng)險(xiǎn)高回報(bào)的特點(diǎn)隨著時(shí)代的發(fā)展，科技成果的產(chǎn)業(yè)化和商業(yè)化也在逐步推進(jìn)。這些科研成果的轉(zhuǎn)化也將成為推動(dòng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的重要源泉。

　　一、現(xiàn)階段風(fēng)險(xiǎn)投資企業(yè)財(cái)務(wù)管理中存在的主要問題

　　1、財(cái)務(wù)管理制度的缺失增加了公司的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)

　　如果投資公司在實(shí)際操作中缺乏科學(xué)合理的管理機(jī)制，會(huì)造成整個(gè)管理模式和最終控制效果出現(xiàn)嚴(yán)重問題。同時(shí)，由于缺乏完整清晰的管理框架，資金管理方式相對落后，尤其是資金的使用情況和具體結(jié)果缺乏清晰的記錄，嚴(yán)重阻礙了公司管理的進(jìn)度。企業(yè)缺乏科學(xué)合理的管理制度要求和具體的管理框架，導(dǎo)致企業(yè)承擔(dān)較大的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，管控機(jī)制整體水平明顯低于市場同類企業(yè)。

　　2、財(cái)務(wù)內(nèi)控不到位，導(dǎo)致增加

　　對于投資公司來說，企業(yè)的內(nèi)部控制結(jié)構(gòu)是非常重要的一部分，也可以顯示企業(yè)的整體控制水平。然而，大多數(shù)企業(yè)對項(xiàng)目管控認(rèn)識不足，缺乏足夠的風(fēng)險(xiǎn)意識，無法構(gòu)建完整的項(xiàng)目處理框架。此外，企業(yè)的經(jīng)營機(jī)制也缺乏足夠的監(jiān)督，企業(yè)無法準(zhǔn)確了解內(nèi)部資源的流向，這也導(dǎo)致財(cái)務(wù)管理部門未能及時(shí)整合市場信息，應(yīng)對投資風(fēng)險(xiǎn)。同時(shí)，公司的內(nèi)部開支將會(huì)增加公司的運(yùn)營成本將會(huì)增加，這將阻礙公司的順利發(fā)展增加了企業(yè)必須承擔(dān)的投資風(fēng)險(xiǎn)。此外，如果企業(yè)不能有效控制自身的管理控制和投資風(fēng)險(xiǎn)，就會(huì)逐漸降低企業(yè)的資金利用率，甚至影響企業(yè)的正常經(jīng)營。

　　二、提高風(fēng)險(xiǎn)投資企業(yè)財(cái)務(wù)管理水平的策略

　　1、根據(jù)企業(yè)發(fā)展，合理使用、消化風(fēng)險(xiǎn)投資

　　要想維持一個(gè)企業(yè)的正常運(yùn)轉(zhuǎn)，必須要有足夠的營運(yùn)資金通過加強(qiáng)營運(yùn)資金的管理，可以提高企業(yè)資金的使用效率，盡可能提高資產(chǎn)的利用率，從而最大限度地降低企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。風(fēng)險(xiǎn)投資是資本和風(fēng)險(xiǎn)企業(yè)的結(jié)合只有充分利用各種投資工具和投資組合的最佳組合，才能實(shí)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)與收益的匹配，促進(jìn)資本市場與投資目標(biāo)企業(yè)的對接，決定社會(huì)資金的流向，優(yōu)化風(fēng)險(xiǎn)投資企業(yè)的資本結(jié)構(gòu)，真正實(shí)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)投資運(yùn)作下的技術(shù)融合、資本和管理是有機(jī)結(jié)合的。一般來說，風(fēng)險(xiǎn)投資企業(yè)是一個(gè)不斷循環(huán)運(yùn)作的過程，主要包括三個(gè)部分：進(jìn)入、操作和最終退出階段。一方面，風(fēng)險(xiǎn)投資企業(yè)需要向股東和債權(quán)人支付相等的回報(bào)，因此企業(yè)需要?jiǎng)?chuàng)造更多的利潤，這可以降低債務(wù)資本的成本，即債務(wù)利息的稅盾效應(yīng);另一方面可以使股東在企業(yè)成長期享受到穩(wěn)定的業(yè)績增長和股權(quán)增長的收益。不同時(shí)期的風(fēng)險(xiǎn)投資要求財(cái)務(wù)部門及時(shí)預(yù)估企業(yè)的資金需求，利用企業(yè)的融資優(yōu)勢滿足成長期產(chǎn)品開發(fā)的需要、市場開發(fā)等資金需求，快速完成企業(yè)的銷售增長、利潤增長目標(biāo)與股東利益股本增長。

　　2、財(cái)政政策要更加積極靈活

　　財(cái)務(wù)彈性是指公司能夠以較低的成本獲得融資，并及時(shí)應(yīng)對現(xiàn)金流或投資機(jī)會(huì)的意外變化。根據(jù)國家關(guān)于財(cái)務(wù)政策的方針，企業(yè)需要根據(jù)總體目標(biāo)和當(dāng)前需要制定或選擇合適的財(cái)務(wù)管理方向其基本內(nèi)容是對企業(yè)的財(cái)務(wù)活動(dòng)進(jìn)行適當(dāng)?shù)恼{(diào)整，協(xié)調(diào)企業(yè)各部門之間的財(cái)務(wù)關(guān)系，以提高企業(yè)的財(cái)務(wù)效率。因此，為了保證更大的財(cái)務(wù)彈性，企業(yè)應(yīng)該采取這樣的應(yīng)對策略：保守的財(cái)務(wù)政策、適當(dāng)?shù)默F(xiàn)金持有和高股利支付政策相結(jié)合。

　　3、加強(qiáng)投資管理，確保實(shí)現(xiàn)預(yù)期投資回報(bào)

　　要改變過去資本投資的固定思維模式，合理利用資本市場，采取多種資本投資方式，改善和調(diào)整資本結(jié)構(gòu)。針對企業(yè)目前的投資需求，對風(fēng)險(xiǎn)和收益進(jìn)行評估，選擇收益相對較高的、風(fēng)險(xiǎn)小投資方式。當(dāng)企業(yè)財(cái)務(wù)狀況相對穩(wěn)定，現(xiàn)金流充足時(shí)，可以充分利用剩余資金，主要投資于證券化資產(chǎn)，優(yōu)化資產(chǎn)結(jié)構(gòu)，如國庫券、金融債券等收益可以保證投資。這種投資方式不僅可以提高最終收益率，還可以改善資產(chǎn)機(jī)構(gòu)。同時(shí)，當(dāng)企業(yè)資金短缺時(shí)，還可以通過證券化資產(chǎn)增加企業(yè)資金儲(chǔ)備。同時(shí)，企業(yè)可以通過改進(jìn)成本管理方法，盡可能降低生產(chǎn)經(jīng)營成本。當(dāng)企業(yè)的銷售量由正轉(zhuǎn)負(fù)時(shí)，資金的下降必然導(dǎo)致平均單位成本的上升。

　　4、合理運(yùn)用財(cái)務(wù)策略提高風(fēng)險(xiǎn)投資企業(yè)的運(yùn)營效率

      風(fēng)險(xiǎn)資本投資的主要目的是獲取風(fēng)險(xiǎn)收益。合理運(yùn)用財(cái)務(wù)策略是化解風(fēng)險(xiǎn)實(shí)現(xiàn)既定目標(biāo)的有效途徑。在財(cái)務(wù)戰(zhàn)略的應(yīng)用中，既要防范和控制風(fēng)險(xiǎn)，又要努力提高投資企業(yè)的資本運(yùn)營收益率。為了降低財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，需要收集投資企業(yè)及其變化過程和規(guī)律的信息，分析和預(yù)測趨勢變化及其對資金流動(dòng)的重大影響。比如，風(fēng)險(xiǎn)投資企業(yè)進(jìn)入衰退期，在財(cái)務(wù)戰(zhàn)略上要選擇資產(chǎn)變現(xiàn)、減少開支以保持現(xiàn)金流正常運(yùn)轉(zhuǎn);當(dāng)面臨投資企業(yè)的轉(zhuǎn)型時(shí)，財(cái)務(wù)戰(zhàn)略應(yīng)考慮是否實(shí)施新的資本項(xiàng)目、是否對原有廠房設(shè)備進(jìn)行投資，同時(shí)要分析研究轉(zhuǎn)型發(fā)展中的決策，如營銷廣告等方面的投資。

　　5、強(qiáng)化資本運(yùn)作意識，提高風(fēng)險(xiǎn)投資運(yùn)作質(zhì)量

　　投資企業(yè)要想取得快速發(fā)展，必須依靠資本的有力支持，同時(shí)也離不開良好的資本運(yùn)作環(huán)境。風(fēng)險(xiǎn)投資企業(yè)要?jiǎng)?chuàng)造良好的投資運(yùn)營環(huán)境，必須強(qiáng)化資本運(yùn)營意識，實(shí)時(shí)了解國家政策，借助信息技術(shù)等新興手段，不斷完善市場信息分析預(yù)測機(jī)制，達(dá)到實(shí)時(shí)掌握市場動(dòng)態(tài)，及時(shí)預(yù)測資本運(yùn)營風(fēng)險(xiǎn)的目的、預(yù)警，針對潛在風(fēng)險(xiǎn)，制定科學(xué)合理的風(fēng)險(xiǎn)防范措施。同時(shí)要掌握資本運(yùn)作技術(shù)、規(guī)范企業(yè)經(jīng)營行為、樹立現(xiàn)代資本運(yùn)營理念，提高企業(yè)資本運(yùn)營質(zhì)量，增強(qiáng)團(tuán)隊(duì)向心力和抗風(fēng)險(xiǎn)能力，使資本運(yùn)營獲得快速有效的發(fā)展。

　　綜上所述，風(fēng)險(xiǎn)投資管理是非常重要的企業(yè)管理知識，如何最大程度的規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)也是每個(gè)企業(yè)必須考慮的重要內(nèi)容。風(fēng)險(xiǎn)投資是當(dāng)前市場中非常重要的投資工具如何利用好這個(gè)工具，是每個(gè)企業(yè)都應(yīng)該思考的問題。同時(shí)，考慮到當(dāng)前的經(jīng)濟(jì)發(fā)展，企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理也成為企業(yè)管理的核心部分,為此，員工應(yīng)總結(jié)經(jīng)驗(yàn)教訓(xùn)，參考理論和實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)，完成中國風(fēng)險(xiǎn)投資業(yè)。